高山和深谷不会碰在一起：但是好人和坏人却能到一处的。从前，一个鞋匠和一个裁缝在路上相遇了，裁缝是一个快乐的小伙子，见面时，他把自己的酒送给鞋匠喝。鞋匠说：我们一起去旅行吧？裁缝说：我同意，我要到一个大城市里去。鞋匠说：我也要到大城市去找工作。于是，他们一起走到了一个城市里，各自去找工作。
小裁缝活泼又可爱，找到很多工作，收入比鞋匠多，他总把自己得到的东西分给鞋匠。
后来，他们想到京城里去，路上必须通过一片大森林。他们走到森林边，听人说里面有两条路，一条要走七天，一条只有两夭，他们不知道怎么走，坐下来商量。鞋匠说，要从坏处着想，我要带七天吃的面包。裁缝说：那多沉哪！我只带两天的面包，走近路。以后，他们各自买了路上吃的面包，就走进了大森林。森林里很静，他们走啊走，走了两天，第三天还没走出森林，裁缝的面包吃完了，饿了一天。第四天，他更饿了，看见鞋匠吃面包，他向鞋匠要，鞋匠说：早晨叫得太早的鸟，晚上就要被鹰抓去的，这回你该知道受罪的滋味了。第五天早晨，裁缝饿得站不起来了，鞋匠说：今天我给你一块面包，但是要挖掉你的一只眼睛。 裁缝为了活命，就让鞋匠用刀挖掉了他的右眼，吃了那块用昂贵的价钱换来的面包。到了第七天，裁缝又起不来了，鞋匠说：我再给你一块面包，但是要挖掉你那只眼睛。
他说：你真狠，忘了从前我把钱和东西分给你了，如果我没有眼睛，怎么再当裁缝啊！可是鞋匠不理睬他，为了活命，他只好让鞋匠又挖掉了他的左眼，吃了鞋匠给他的面包，然后被鞋匠用一根棍子牵着继续往前走。天快黑了，他们走出了森林。旁边立着一个绞架。鞋匠扔下裁缝自己走了。夜里裁缝听见绞架上有两个--在对话，他们说用绞架上落下的露水洗脸，能让瞎子重见光明。于是裁缝用手中蘸着草上的露水洗了两个眼窝，真奇怪！他又能看见了所有的东西了，他忘掉了经过的伤心事，背着行李唱着歌儿，朝前走去了。
他先遇见了一匹棕色小马，就抓住了那匹小马，刚要骑，小马说：我还太小，别把我脊背压断，把我放了，我会报答你的！裁缝把小马放走了。裁缝很饿想吃东西，看见一只鹳鸟在草地上走来，他说：我太饿了，把你烤了吃吧！鹳鸟说：你饶了我，我会报答你的。裁缝也把它放了。此后他又看见水池里有几只小鸭子朝他游来，他抓住一只，这时一只老鸭子游过来叫道：如果你被别人抓去，你妈妈该多伤心哪！他心肠很好，就把那只小鸭子放到了水池里。他又看到路旁有一棵老树，树干空了一半，有许多蜜蜂飞出飞进，他想里面一定有蜂蜜，就想用手拿出来吃，这时候一只蜂王飞出来说：如果你不破坏我们的生活，我们一定会报答你的。小裁缝饿着肚子走到京城里，走进一家客店，正好是中午，他饱饱吃了一顿午饭，然后在城里找到了工作。因为他手艺好，不久就出了名，找他做衣服的人越来越多，最后，国王请他做宫中裁缝。
世界上真有巧事，就在同一天，那个鞋匠也当了宫中鞋匠，他看见了已经复明的裁缝就想：趁他向我报仇之前，我要先下手治死他。他没想到谁要给别人挖坑，自己是要掉下去的。晚上，他对国王说：裁缝特别骄傲自大，他说能把古时候王宫丢失的金王冠找回来。国王说：那太好了！
第二天就派裁缝去找那个金王冠。裁缝带着行李，走出城市，走到水池边那只老鸭子看见他，问他为什么事发愁，他告诉了老鸭子，老鸭子说：你别愁，那个王冠就在这个水池底下。说着就带着十二只小鸭子钻入水中，五分钟以后，就把那个金王冠用翅膀捧了上来，裁缝拿着王冠交给国王，国王非常高兴奖给他一条金项链。鞋匠见这个计策失败了，又生一计，对国王说：裁缝又吹牛了，他说能把整个王宫和里面所有的东西，用蜜蜡做出同样的模型。国王命裁缝去做，做不成功就一辈子住在监狱里，裁缝走出城，伤心地坐在那棵空了一半的大树下，蜂王飞出来问他为什么伤心，他告诉蜂王，蜂王说：你别伤心，明天带一块大布来。他走后，所有的蜜蜂飞到王宫里，飞到每个角落，仔细观察了一切，然后用蜜蜡做了一个王宫的模型，所有的东西都和真的一模一样。第二天裁缝拿着布来了，用布把这个模型包好送给了国王，国王非常惊讶，把模型陈列在大厅里，赏给了裁缝一座大房子。
鞋匠第三次对国王说：裁缝夸口说他能在王宫院子里变出一个喷水池来，和人一样高，和水晶一样亮。国王于是又命令裁缝照样去变，如果第二天变不出来就要砍掉他的头。裁缝跑到城外大哭起来，被他放走的那匹小马听到哭声跑来了，它已经长成了一匹大马，对裁缝说，你别哭，我知道你需要什么，你骑上我就会得到的。裁缝骑上马，马跑进王宫，在院子中间飞快地转了三圈，只听轰的一声，那块地像一个球崩到空中，窜出了一股喷泉，有骑马的人那么高，比水晶还亮。国王看了非常高兴，拥抱了小裁缝。国王有许多女儿，很想有一个儿子，鞋匠又乘机对国王说：裁缝又吹牛了，他说能在天上给您背一个儿子来！国王把裁缝找来说：你如果能在九夭里，给我送一个儿子来，我就把大公主给你做妻子。裁缝回来想：这里生活总不得安静，我得赶快离开。他背着行李出了城，走到草地上。以前那只鹤乌走来问他为什么离开京城，他告诉了国工的要求。鹤鸟说：我来帮助你，我从井里取出一个小王子来，第九天咱们在王宫里见面。到了第九天，裁缝刚刚回到王宫时，鹤鸟飞来敲窗户，裁缝打开了窗户，只见鹤鸟叼着一个漂亮的男孩，鹤鸟把男孩放到王后怀里后，王后和国王非常欢喜，国王把大公主嫁给裁缝做妻子了。
鞋匠的诡计都失败了，国王命令他给裁缝做完结婚时穿的鞋以后永远离开京城。鞋匠出了京城，沿着森林的路走，走到离森林不远的那个绞架底下，他十分疲倦，倒在地下，闭上眼睛想睡一会，绞架上面有两只乌鸦，大声叫着飞下来，啄去了他的两只眼睛，他瞎了，此后他又疯了，跑到大森林里，再没有出来，从此再没有人听到他的消息了。